자기주식 취득·소각 — 회계처리와 세무 효과

자기주식 취득 방법

• 시장 매수: 주식 시장에서 직접 매입 (상장사)
• 공개매수: 공개적으로 일정 가격에 매수 공고
• 특정 주주 매수: 주주총회 결의 후 특정 주주에게서 매입

취득 시 회계처리

자기주식 100주를 주당 10,000원에 매입:

(차) 자기주식  1,000,000
(대) 현금       1,000,000

→ 자기주식: 자본의 차감 항목 (자산 아님!)
→ 재무상태표 자본 항목에서 차감 표시

처분 시 회계처리

처분가 > 취득가

취득가 10,000원짜리 자기주식을 12,000원에 처분:

(차) 현금        12,000
(대) 자기주식    10,000
    자기주식처분이익  2,000  (자본잉여금)

처분가 < 취득가

취득가 10,000원짜리 자기주식을 8,000원에 처분:

(차) 현금              8,000
    자기주식처분손실  2,000  (자본잉여금 잔액 먼저 차감, 초과 시 이익잉여금)
(대) 자기주식          10,000

소각 시 회계처리

취득가 10,000원 주식 소각:

(차) 자본금(액면가)  500
    자본잉여금      9,500  (취득가 > 액면가 차이)
(대) 자기주식       10,000

또는:
(차) 이익잉여금  10,000
(대) 자기주식    10,000  (감자 방식에 따라 다름)

자기주식 취득의 세무 효과

• 자기주식 취득 자체는 법인세 과세 이벤트 없음
• 소각 시: 소각 대가가 취득가를 초과하면 → 주주 의제배당 과세
• 자기주식처분이익은 회계상 자본잉여금이지만 법인세법상 익금이라 법인세가 과세됨 (세무조정으로 익금산입)

주주환원 효과

• 발행주식 수 감소 → EPS(주당순이익) 상승 효과
• 배당 대신 자사주 매입으로 주주 세금 부담 조절 가능
• 유통 주식 수 감소 → 주가 상승 압력

상장사 공시 의무

• 자기주식 취득 결정 시 공시 (주요 사항 보고서)
• 취득 완료 후 결과 보고 공시
• 취득한 자기주식 보유 현황 분기별 공시